平均k線：如何用平均k線圖捕捉行情反轉的秘密

告別市場噪音：用平均K線圖精準捕捉趨勢反轉訊號

親愛的投資新手朋友們，歡迎回到我們的投資科普教室！你是不是常常覺得，傳統的K線圖密密麻麻，上沖下洗，看得頭昏眼花，很難一眼就看出市場到底想往哪裡走？那些短期的價格波動，就像海浪一樣，一下子衝上來，一下子又退回去，讓判斷變得好困難？

別擔心，今天我們要介紹一個非常實用的技術分析工具，它就像一個「濾波器」，能幫你過濾掉那些惱人的市場噪音，讓你更清楚地看到價格的真正趨勢。這個工具叫做「平均K線圖」（英文是 Heikin Ashi），它是一種經過改良的蠟燭圖。想像一下，如果傳統K線是市場最真實、最原始的紀錄，那麼平均K線就像是把這些紀錄稍微「磨平」一點，讓你看起來更順暢，更能專注在大的方向上。

• 平均K線圖有效減少短期價格波動的影響。
• 連續性的顏色變化讓趨勢判斷更直觀。
• 適合用於捕捉長期趨勢變化。

我們都知道，市場有時候會被一些短期的買賣情緒影響，產生很多小波動，這些小波動在傳統K線圖上會顯得很跳躍，甚至出現很多「假突破」或「假訊號」。對於新手來說，這很容易造成誤判，可能讓你太早進場或太早出場，錯失真正的交易機會，甚至造成不必要的損失。

平均K線圖的發明，據說可以追溯到日本江戶時代的米商本間宗久，他是研究K線圖的專家。平均K線圖就是在他研究基礎上發展出來的一種改良。它的主要目標非常明確：就是要幫助我們更清晰地看到市場的趨勢，減少那些會讓你分心的短期雜訊。

在使用傳統K線圖時，你可能會看到一根大紅K（看漲）後面緊跟著一根大黑K（看跌），看起來市場很不確定。但在平均K線圖上，如果市場處於一個上漲趨勢，你會看到連續很多根綠色的K線；如果處於下跌趨勢，就會看到連續很多根紅色的K線（注意：歐美習慣綠色代表上漲，紅色代表下跌，跟台灣或中國習慣的紅漲綠跌不同，但概念是一樣的，就是用顏色來區分漲跌）。這種連續性讓你一眼就能判斷，現在市場是偏多還是偏空。

簡單來說，如果你覺得傳統K線圖太「跳」，讓你看不準方向，那麼平均K線圖就是你需要的秘密武器。它不是要取代傳統K線，而是提供一個不同的視角，幫助你確認趨勢，找到更好的交易切入點。

平均K線圖的獨特計算公式與其影響：它為何如此平滑？

既然平均K線圖看起來比傳統K線圖平滑很多，它究竟是怎麼辦到的呢？這就是它的獨特之處——它的每一根K線，不是簡單地記錄當前這個時間段的開盤價、最高價、最低價、收盤價（OHLC），而是透過一個特別的「平均」計算得來的。這也是為什麼它叫做「平均K線」。

這個計算方式結合了「當前這個時間段的價格」以及「前一根平均K線的資訊」。聽起來有點複雜嗎？別擔心，我們把它拆解開來，就像拆積木一樣，一步一步來看。

價格點	描述
最高價 (High)	當前這個時間段的價格高點。
最低價 (Low)	當前這個時間段的價格低點。
開盤價 (Open)	當前這個時間段的開盤價格。
收盤價 (Close)	當前這個時間段的收盤價格。
前一根平均K線開盤價 (Previous HA Open)	前一根平均K線的開盤價。
前一根平均K線收盤價 (Previous HA Close)	前一根平均K線的收盤價。

注意到了嗎？它不是只看當前的原始價格，還會參考「前一根平均K線」的狀態。這就是它能產生平滑效果的關鍵。

計算公式如下：

• 平均K線收盤價 (HA Close)：這是當前時間段的原始開盤價、最高價、最低價、收盤價的平均值。
  • 公式：(Open + High + Low + Close) / 4

  • 理解：這就像是把當前這個時間段內所有重要價格都考慮進去，取一個「中間值」，代表這段時間的整體價格水平。這不像傳統K線只看最後的收盤價，這樣一平均，價格的波動就沒那麼劇烈了。

• 平均K線開盤價 (HA Open)：這是前一根「平均K線」的開盤價和收盤價的平均值。
  • 公式：(Previous HA Open + Previous HA Close) / 2

  • 理解：這個公式非常重要！它決定了當前這根平均K線的開盤價，一定會落在前一根平均K線的燭身中間。這也是為什麼你在平均K線圖上幾乎看不到「跳空」（價格突然跳過一個空白區域）的現象，因為每一根K線都跟前一根緊密連接，視覺上非常連續。

• 平均K線最高價 (HA High)：取當前時間段的原始最高價，以及當前這根「平均K線」的開盤價和收盤價這三個數值中的最大值。
  • 公式：Maximum of (High, HA Open, HA Close)

  • 理解：雖然圖表被平滑了，但平均K線的最高價還是會參考當前時間段的真實最高價，同時也考慮到自己的開盤和收盤價，確保不會錯過真正的最高點，但它會取這三個裡面最高的那個作為自己的最高價。

• 平均K線最低價 (HA Low)：取當前時間段的原始最低價，以及當前這根「平均K線」的開盤價和收盤價這三個數值中的最小值。
  • 公式：Minimum of (Low, HA Open, HA Close)

  • 理解：同理，最低價也會參考真實的最低價，並與自己的開盤和收盤價比較，取這三個裡面最低的那個作為自己的最低價。

看了這些公式，你可能會發現兩個重點：

1. 它不是實際成交價！ 因為平均K線的開盤價、收盤價（以及間接影響的最高價、最低價）都是計算出來的「平均值」，所以你在平均K線圖上看到的價格，很可能跟你實際在券商軟體上看到的當前成交價、當前真實最高最低價是不同的。這是使用平均K線圖時，你一定要知道的最重要一點。

2. 它帶有「滯後性」（Lagging）。 因為每一根平均K線的計算都用了「前一根平均K線」的數據，這代表它的生成是依賴於過去資訊的。這會讓平均K線發出的訊號，會比傳統K線慢一些。就像你看到海浪，平均K線圖是記錄海浪平均高度的圖表，可能要等到幾波浪都來了，平均高度才顯著改變，而傳統K線是記錄每一波浪的最高點和最低點，更即時但更跳躍。這種滯後性有好有壞，好處是它濾除了雜訊，訊號更可靠；壞處是你可能會錯過價格剛開始變動的最早期階段。

理解了平均K線的計算原理，你就能明白它為何看起來如此不同，以及它在分析上的優勢和限制了。接下來，我們就來看看如何利用這些計算出來的K線來判斷市場狀態吧！

平均K線圖 vs. 傳統K線圖：誰是你的菜？

傳統K線圖和平均K線圖就像兩種不同的地圖，帶你看到同一片風景，但強調的重點不一樣。了解它們之間的差異，可以幫助你決定在什麼時候使用哪種地圖。

傳統K線圖的優點是：

• 反應最即時： 它顯示的是每個時間段內真實發生的價格變動，包括開盤、最高、最低、收盤的精確價格。任何一個微小的波動都可能反映在K線上。

• 顯示跳空： 傳統K線圖會明確顯示價格的跳空（比如昨天收盤100元，今天開盤直接跳到105元），這在某些交易策略中（例如跳空回補策略）是很重要的訊號。

• 價格精確： 你看到的最高價、最低價、收盤價就是真實的市場成交價，這對需要精確價格來設定停損停利或計算價差的交易者來說非常重要。

• 經典應用廣： 傳統K線圖是所有技術分析的基礎，大部分的技術指標（像均線、RSI、MACD等）都是根據傳統K線的價格來計算的，很多經典的K線組合型態（像吞噬、母子、十字線等）也是在傳統K線上觀察的。

然而，傳統K線圖的缺點也比較明顯：

• 雜訊多： 短期的、無關緊要的價格波動會讓圖表看起來很不連貫，尤其是在盤整或波動劇烈的市場，容易讓人產生困惑。

• 趨勢不明顯： 連續出現紅、黑K線交錯的情況很常見，新手很難快速判斷主要趨勢。

而平均K線圖的優點則正好是針對傳統K線圖的缺點來改進：

• 濾除噪音： 透過平均計算，它能有效地過濾掉那些短期的、隨機的價格波動，讓圖表看起來非常乾淨。

• 趨勢清晰： 當市場處於一個明顯的趨勢中，你會看到平均K線圖呈現連續同一個顏色的K線，這讓趨勢的方向一目了然。

• 容易識別趨勢反轉： 趨勢可能改變的時候，平均K線的顏色或型態會開始變化，提供潛在的反轉訊號。

• 更適合趨勢交易： 如果你的交易策略是順著市場的主要趨勢進行，平均K線圖的平滑性讓你更容易抓住並抱住趨勢。

平均K線圖的缺點當然也有：

• 滯後性： 前面提過，因為計算中包含前一根平均K線的數據，它的訊號會比傳統K線慢一些，可能會讓你錯過趨勢剛啟動的最早期階段。

• 價格不精確： 圖表上的價格（特別是開盤價和收盤價）是計算出來的平均值，不代表真實的市場成交價。這在你設定停損停利時需要特別注意，你的停損點應該設定在真實價格可能觸及的位置，而不是平均K線顯示的位置。

• 不顯示跳空： 由於開盤價的計算方式，平均K線圖上幾乎不會出現跳空，這讓你無法利用跳空這個重要的價格行為進行分析。

• K線型態意義不同： 傳統K線上的很多經典型態，在平均K線圖上看起來可能會不同，而且其意義也需要重新理解，不能直接套用傳統K線型態的解讀。

所以，誰是你的菜？這取決於你的交易風格和你看盤的目的。如果你是專注於捕捉大趨勢的交易者，或者你覺得傳統K線圖太複雜、太多雜訊，平均K線圖會是一個很好的入門工具。但如果你是做短線交易、非常依賴精確的進出場點、或是習慣分析跳空和傳統K線型態，那麼你可能還是需要傳統K線圖，或者將平均K線圖作為輔助工具，而不是唯一的決策依據。

很多經驗豐富的交易者會選擇同時使用兩種圖表，或者在傳統K線圖上疊加平均K線指標，互相參考，以獲得更全面的市場圖像。你可以試試看，哪一種方式最適合你。

如何分析平均K線圖：顏色與影線的趨勢語言

平均K線圖雖然計算方式特別，但它的判讀原則相對簡單直觀，主要就是看「顏色」、「燭身」和「影線」。只要掌握了這幾個要素，你就能快速地從圖表中讀取市場的趨勢訊息。

記住，我們這裡假設綠色代表上漲，紅色代表下跌（如果你的圖表顏色設定是紅漲綠跌，就將這裡的紅色和綠色對調來理解）。

1. 顏色：最直觀的趨勢判斷

• 連續的綠色平均K線： 這是強勁的上升趨勢訊號。當你看到圖表上連續出現多根綠色的平均K線時，代表市場在穩步上漲，多頭力量佔優勢。綠色的根數越多、持續時間越長，代表這個上升趨勢越強勁越穩定。

• 連續的紅色平均K線： 這是強勁的下跌趨勢訊號。當你看到圖表上連續出現多根紅色的平均K線時，代表市場在穩步下跌，空頭力量佔優勢。紅色的根數越多、持續時間越長，代表這個下跌趨勢越強勁越穩定。

• 顏色轉換（綠轉紅或紅轉綠）： 這是潛在的趨勢反轉訊號！當一段連續的綠色K線被一根或幾根紅色K線取代，或者一段連續的紅色K線被綠色K線取代時，這通常意味著原本的趨勢可能正在結束，或者至少進入了盤整或修正階段。這是很多交易者尋找進出場點的重要依據。

2. 燭身：趨勢的強弱

• 燭身較長的平均K線： 無論是綠色還是紅色，較長的燭身通常代表當前這個時間段（雖然是平均計算後的）價格變動比較大，趨勢比較強勁。長長的綠色燭身表示買盤力道強，股價漲勢凌厲；長長的紅色燭身表示賣盤力道強，股價跌勢兇猛。

• 燭身較小的平均K線： 燭身短小的平均K線（無論顏色）通常代表市場的動能減弱，買賣雙方的力量變得比較平衡，或者市場進入了盤整階段。在一段強勁的趨勢後出現小燭身，可能是趨勢即將停頓或反轉的早期跡象。

3. 影線：趨勢的持續性與阻力

• 強勁上升趨勢的訊號： 連續的綠色平均K線，並且沒有下影線（或者下影線非常短）。這代表從平均開盤價開始，價格就一路往上走，甚至連回檔都沒有，顯示買盤非常強勁，空頭幾乎沒有招架之力。這種K線是多頭趨勢最健康的表現。

• 強勁下跌趨勢的訊號： 連續的紅色平均K線，並且沒有上影線（或者上影線非常短）。這代表從平均開盤價開始，價格就一路往下跌，甚至連反彈都沒有，顯示賣盤非常強勁，多頭幾乎沒有抵抗。這種K線是空頭趨勢最健康的表現。

• 趨勢減弱或潛在反轉的訊號： 平均K線出現了上下影線都比較長的情況，特別是燭身很小的時候。這代表在這個時間段內，價格曾經大幅波動（上沖又下洗），買賣雙方力量拉鋸，市場變得猶豫不決。這常常出現在趨勢的頂部或底部，預示著原來的趨勢可能正在失去動能，即將進入盤整或反轉。

• 上升趨勢中出現長上影線/下跌趨勢中出現長下影線： 在綠色的平均K線出現長上影線，或者紅色的平均K線出現長下影線，通常代表趨勢前進的過程中遇到了阻力（或支撐）。雖然顏色可能還是綠色或紅色，但影線的存在顯示了反向的力量正在試圖介入。

把這些要素結合起來看：

• 如果你看到一連串長長的綠色平均K線，而且幾乎沒有下影線，恭喜你，這是一個非常明確的上升趨勢，應該繼續抱住多單或尋找做多機會。

• 如果你看到一連串長長的紅色平均K線，而且幾乎沒有上影線，這是一個非常明確的下跌趨勢，應該繼續抱住空單或尋找做空機會。

• 如果你看到連續的綠色K線突然變成紅色，而且燭身變小，甚至帶有上下影線，或者原本沒有下影線的綠色K線開始出現較長的下影線，這就要提高警覺了，市場可能要回檔或反轉了。

• 如果你看到連續的紅色K線突然變成綠色，而且燭身變小，甚至帶有上下影線，或者原本沒有上影線的紅色K線開始出現較長的上影線，這也一樣，市場可能要反彈或反轉了。

平均K線圖的顏色和影線就像是市場用另一種語言在跟你溝通，告訴你當前的「平均情緒」是偏向樂觀還是悲觀，以及這種情緒是越來越強烈還是正在減弱。學會讀懂這些訊號，是利用平均K線圖進行交易的第一步。

平均K線圖的進階應用：結合指標與策略

雖然平均K線圖本身已經能提供很多關於趨勢的資訊，但在實際交易中，我們很少只依賴一個工具。把平均K線圖和其他技術指標或交易原則結合使用，可以幫助我們過濾掉假訊號，提高交易決策的可靠性，這就像是為你的交易策略加上了多重保險。

這裡我們來談談如何將平均K線圖與一些常見的指標和策略結合：

1. 結合趨勢指標（如移動平均線 EMA）

移動平均線（Moving Average, MA），特別是指數平滑移動平均線（Exponential Moving Average, EMA），是非常常用的趨勢指標。它可以顯示一段時間內的平均價格，並且跟隨價格的趨勢移動。

一個經典的用法是使用「雙EMA」，例如一條短週期EMA（反應比較快）和一條長週期EMA（反應比較慢）。

• 多頭排列訊號： 當短週期EMA在長週期EMA的上方，並且兩條線都向上傾斜時，這表示市場處於強勁的上升趨勢，也就是我們常說的「多頭排列」。

• 空頭排列訊號： 當短週期EMA在長週期EMA的下方，並且兩條線都向下傾斜時，這表示市場處於強勁的下跌趨勢，也就是「空頭排列」。

如何將平均K線與雙EMA結合呢？這可以用來進行「趨勢確認」或「順勢交易」：

• 在雙EMA呈現多頭排列時，我們只尋找做多的機會。這時候，如果平均K線圖顯示連續的綠色K線，或是在一段回檔後出現綠色K線，這就是一個可以考慮進場做多的訊號。我們忽略所有紅色K線可能發出的做空訊號。

• 在雙EMA呈現空頭排列時，我們只尋找做空的機會。這時候，如果平均K線圖顯示連續的紅色K線，或是在一段反彈後出現紅色K線，這就是一個可以考慮進場做空的訊號。我們忽略所有綠色K線可能發出的做多訊號。

這樣做的好處是，用長週期的EMA確認了市場的「大方向」，再用平均K線圖的顏色變化來尋找「小週期」或「拉回」時的進場點，避免在震盪或逆勢中進場，提高了勝率。

2. 結合動能指標（如RSI, MACD）

相對強度指數（RSI）或移動平均線聚合離散指標（MACD）等動能指標，可以幫助我們判斷市場是處於超買還是超賣狀態，或者動能是增強還是減弱。雖然平均K線本身就反映了動能的變化（透過燭身和影線），但結合獨立計算的動能指標可以提供額外的確認。

• 例如，當平均K線顯示強勁的綠色趨勢（沒有下影線）時，如果RSI也處於強勢區域（例如大於50或60且持續走高），MACD呈現金叉（快線穿過慢線向上）且柱狀圖增長，這都進一步確認了上升趨勢的健康性。

• 反之，如果平均K線雖然是綠色，但RSI已經處於超買區域並出現頂背離（價格創新高但RSI沒有），或者MACD出現死叉（快線穿過慢線向下），這可能是一個警示訊號，表示上漲動能正在減弱，需要謹慎或準備出場。

結合不同類型的指標，可以從多個角度驗證你的交易想法。平均K線幫你看到趨勢的平滑圖像，趨勢指標（如EMA）幫你確認大方向，動能指標（如RSI, MACD）則幫助你判斷當前動能的強弱和是否過度。

3. 順大逆小策略

「順大逆小」是一個非常經典且實用的交易原則。它的核心思想是：判斷市場的「大方向」（大趨勢），然後在市場出現與大方向相反的「小回檔」（小逆勢）時尋找進場點，順著大方向進行交易。

平均K線圖非常適合用來執行這個策略：

• 判斷大方向： 在一個較大的時間週期圖表上（例如日線或週線），使用平均K線圖或結合EMA來判斷主要的趨勢方向。例如，如果在日線圖上看到連續綠色平均K線或雙EMA多頭排列，那麼大方向就是偏多。

• 尋找小回檔： 切換到一個較小的時間週期圖表上（例如1小時線或30分鐘線）。在大方向偏多的前提下，觀察小週期圖表上的平均K線。當小週期的綠色平均K線開始轉變成紅色，表示價格正在小幅回檔。

• 尋找順勢進場點： 等待小週期的紅色平均K線再次轉變成綠色，並且可能出現沒有下影線的綠色K線時，這就是一個潛在的順勢做多進場訊號。你是在大趨勢向上的背景下，捕捉小回檔結束、價格重新啟動上漲的瞬間。

• 反之做空： 如果大方向是偏空（例如日線圖上看到連續紅色平均K線或雙EMA空頭排列），則在小週期圖表上尋找綠色平均K線轉變成紅色的時機，作為順勢做空的進場點。

這種策略的好處是，你可以利用回檔或反彈的機會，在相對更好的價格進場，而不是追高殺低。平均K線圖的顏色變化讓「回檔結束，趨勢重啟」的訊號變得非常清晰，更容易捕捉。

麥振威等交易專家也常常強調這個「順大逆小」的概念，並將其應用於他們的交易系統中。將平均K線圖作為觀察「小逆勢結束」的工具，與判斷「大趨勢」的方法（無論是均線、型態還是其他指標）結合，可以構成一個非常有效的交易框架。

不過要記得，沒有任何一個指標或策略是百分之百準確的。結合使用工具是為了提高勝率，但風險管理（設定停損、控制倉位）永遠是最重要的。在實際使用前，務必在模擬帳戶中多多練習，熟悉這些訊號和策略的運用。

使用平均K線圖的優缺點與注意事項：別忘了它的「平均」本質

平均K線圖是個很棒的工具，但就像所有工具一樣，它有它的優點，也有它的限制。在使用它來幫助你做交易決策之前，你必須清楚地了解這些特性，這樣才能揚長避短。

讓我們再次總結一下它的優點：

• 視覺清晰，易判趨勢： 這是它最突出的優點。連續同色的K線讓人一眼就能判斷目前的趨勢方向，對新手尤其友善。

• 有效濾除市場噪音： 它能幫助你忽略掉那些短期的、隨機的價格波動，讓你更專注於主要的趨勢，減少因為小波動而產生的錯誤判斷或情緒波動。

• 更容易識別趨勢反轉： 當趨勢可能改變時，平均K線的顏色會發生變化，這是一個相對直觀的反轉訊號。

• 適用於趨勢交易： 對於偏好順勢交易的交易者來說，平均K線圖是一個非常好的輔助工具，能幫助你更好地抓住並抱住趨勢。

但同時，我們也要面對它的限制：

• 訊號有滯後性： 這是它平均計算帶來的必然結果。由於它參考了前一根平均K線的數據，並且是將多個價格點進行平均，這會導致它發出的趨勢確認或反轉訊號會比傳統K線圖稍慢。這意味著你可能會錯過趨勢剛開始啟動的最早期、獲利空間最大的那一段。

• 顯示價格非真實成交價： 這一點非常非常重要！平均K線圖上的開盤價、收盤價、最高價、最低價是根據公式計算出來的「平均值」，不一定等於當前市場的真實成交價或原始K線的實際高低點。這對需要精確價格來設定停損、停利、或進行精確價差交易的人來說，是一個主要的困擾。

• 不顯示跳空： 由於平均K線的開盤價總是落在前一根平均K線的燭身中間，圖表上不會有任何跳空。如果你依賴跳空進行分析或交易，平均K線圖就無法提供這方面的資訊。

• 某些市場或週期下效果不佳： 在長時間的盤整市場中，平均K線圖可能會持續顯示小燭身並帶有上下影線，訊號會變得模糊。在波動性極低的市場，它的訊號可能也比較少且可靠性較低。此外，平均K線圖是為趨勢設計的，在極短的交易週期（例如1分鐘線）或非常震盪的市場中，它的平滑效果可能不足以過濾所有雜訊。

• 無法直接套用傳統K線型態： 傳統K線圖上的很多經典型態（例如錘子線、射擊之星、吞噬型態等）在平均K線圖上看起來可能完全不同，而且其意義也需要重新解讀或根本不適用。你不能直接將傳統K線的型態分析方法套用到平均K線圖上。

使用平均K線圖時的重要注意事項：

• 永遠搭配真實價格圖表： 因為平均K線圖的價格不是真實價格，當你需要設定停損停利時，務必參考傳統K線圖或直接看交易軟體上顯示的即時成交價。例如，如果你的停損點設定在某個價格，你應該確認這個價格在傳統K線圖或真實市場報價中被觸及，而不是只看平均K線圖上它是否被觸及。

• 結合其他工具確認訊號： 不要只依賴平均K線圖的顏色變化來做決定。前面提到的，結合移動平均線、RSI、MACD等其他指標，或者在不同時間週期之間切換觀察，可以提供更可靠的交易訊號。

• 理解它的「平均」本質： 再次強調，平均K線顯示的是一種「平均」狀態，它更容易讓你看到趨勢的「骨幹」，但會忽略掉很多「細節」。這些細節在某些情況下（例如快速的行情反轉）可能很重要。

• 風險管理是關鍵： 無論你使用什麼分析工具，風險管理永遠是保護你資金的第一道防線。設定明確的停損點、控制每筆交易的虧損金額、不把所有資金投入一筆交易，這些原則在使用平均K線圖時同樣適用，甚至更重要，因為它的滯後性可能讓你無法在價格剛反轉時就立即出場。

• 先在模擬帳戶練習： 在你用真實資金進行交易之前，強烈建議你在模擬帳戶中練習使用平均K線圖，看看它在你感興趣的交易品種和時間週期上的表現如何，熟悉它的訊號特性和延遲程度。

總之，平均K線圖是一個非常有價值的輔助工具，它能讓趨勢變得更清晰，幫助你過濾噪音。但它不是萬能的，理解它的計算原理和局限性，並將其與其他分析方法和嚴格的風險管理結合，才能真正發揮它的作用。

打造你的平均K線交易策略：從順大逆小到進出場實踐

學會了如何判讀平均K線圖，了解了它的優缺點，接下來我們就要思考，如何將它實際應用到交易策略中。如前所述，平均K線圖非常適合應用於「順大逆小」的交易原則，讓我們來具體化這個過程，把它拆解成幾個步驟。

想像一下，你的目標是搭上市場這班順風車，而不是在海浪中掙扎。平均K線圖就是幫助你找到這班順風車，並告訴你何時是上車的好時機。

步驟一：判斷市場的「大方向」（大週期趨勢）

• 選擇一個較大的時間週期圖表，例如日線圖、4小時圖，甚至週線圖（這取決於你的交易風格，你是做波段還是長線）。

• 在這個大週期圖表上，打開平均K線圖，或疊加你的趨勢指標（例如前面提到的雙EMA，長週期EMA在短週期上方且向下是空頭，反之是多頭）。

• 觀察平均K線的顏色和排列。如果看到連續多根綠色K線且幾乎無下影線，或者EMA呈現多頭排列，那麼恭喜你，大方向是偏多的。

• 如果看到連續多根紅色K線且幾乎無上影線，或者EMA呈現空頭排列，那麼大方向就是偏空的。

• 如果圖表上平均K線顏色交替出現，燭身小且影線長，或者EMA纏繞，那表示市場處於盤整階段，沒有明確的大方向。在這種情況下，使用平均K線圖來判斷趨勢會比較困難，可能需要等待趨勢明朗。

步驟二：尋找「小回檔」的發生（小週期逆勢）

• 確定了大方向後，切換到一個較小的時間週期圖表，例如如果你在大週期看日線，小週期可以看4小時或1小時；如果你大週期看4小時，小週期可以看1小時或30分鐘。

• 在這個小週期圖表上，繼續觀察平均K線圖。

• 如果大方向是偏多的，那麼在小週期圖表上尋找價格從上漲（綠色平均K線）轉為下跌（紅色平均K線）的跡象。這代表市場正在經歷一個小幅的回檔或修正。

• 如果大方向是偏空的，那麼在小週期圖表上尋找價格從下跌（紅色平均K線）轉為上漲（綠色平均K線）的跡象。這代表市場正在經歷一個小幅的反彈。

步驟三：捕捉「小逆勢結束」，等待順勢「重新啟動」訊號（小週期順勢訊號）

• 這是找到精準進場點的關鍵步驟。在大方向偏多的情況下，你在小週期圖表上看到了紅色平均K線的回檔。現在，你要耐心等待，直到小週期的紅色平均K線再次轉變成綠色。

• 當紅色轉綠色發生時，特別是如果伴隨著綠色K線燭身變大，並且開始出現無下影線的綠色K線，這就是一個強烈的訊號，告訴你小幅回檔結束了，價格即將重新順著大方向（上漲）啟動。

• 這時候，你就可以考慮在這個訊號出現後的下一根K線開盤時，或者等待價格略微上漲確認後進場做多。

• 反之，在大方向偏空的情況下，你在小週期圖表上看到了綠色平均K線的反彈。耐心等待，直到小週期的綠色平均K線再次轉變成紅色。

• 當綠色轉紅色發生時，特別是伴隨著紅色K線燭身變大，並且開始出現無上影線的紅色K線，這就是一個強烈的訊號，告訴你小幅反彈結束了，價格即將重新順著大方向（下跌）啟動。

• 這時候，你就可以考慮在這個訊號出現後的下一根K線開盤時，或者等待價格略微下跌確認後進場做空。

步驟四：設定停損與停利

• 停損點： 這是保護你的底線，必須嚴格執行。進場後，你的停損點應該設定在一個合理的、如果價格到達就表示你的判斷錯誤的位置。例如，做多時，停損點可以設在小週期圖表上最近一個紅色平均K線的最低點下方，或是結合傳統K線圖，設定在最近的支撐位下方。記住，停損點應該參考真實價格，而不是平均K線的價格。

• 停利點： 這是你期望獲利的目標。你可以根據風險報酬比來設定（例如期望獲利是停損的2倍或3倍），或者利用平均K線圖來判斷趨勢結束。例如，當你做多的部位獲利後，可以觀察平均K線圖是否出現顏色轉變（綠轉紅）、燭身變小、或出現上下影線的K線，這些都可能是趨勢即將結束的訊號，提醒你可以考慮部分或全部出場獲利了結。

這個「順大逆小」並結合平均K線顏色變化的策略，是一個非常符合平均K線圖特性的應用。它利用了平均K線圖濾除噪音、清晰顯示趨勢反轉訊號的優點，同時透過多週期分析和結合大趨勢判斷，降低了單一週期或單一指標的風險。

舉個簡單的例子，假設你在日線圖上看到台積電（2330）的平均K線呈現連續綠色，並且雙EMA多頭排列，判斷目前處於多頭趨勢。然後你切換到1小時圖，看到台積電平均K線從綠色變成紅色（小回檔）。你耐心等待，直到1小時圖的平均K線再次從紅色變成綠色，且新出現的綠色K線較長無下影線。這時你就可以考慮在1小時圖綠色K線確認出現後進場做多。你的停損點可以設在這次1小時回檔的最低點下方不遠處（參考傳統K線的真實低點）。當後續1小時圖的平均K線持續綠色上漲，並且在某個價位出現綠色轉紅色的訊號時，你就可以考慮出場獲利了結。

這種策略需要耐心，不是每天都有符合條件的進場機會，但當訊號出現時，它的可靠性相對較高。當然，這只是一個基礎的策略框架，你可以在此基礎上，結合更多的指標或自己的交易經驗進行調整和優化。

實際操作：如何在你的交易平台使用平均K線圖

現在你已經了解平均K線圖的原理和用法了，你可能會想問：「我要怎麼在我的交易軟體上看到它呢？」好消息是，平均K線圖作為一種比較流行的技術分析工具，在大多數主流的交易平台和看盤軟體上都是可以找到並使用的。

以下是一些常見的交易平台和軟體中，尋找並啟用平均K線圖的方法：

• MetaTrader 4 (MT4) / MetaTrader 5 (MT5)： 這兩款平台在外匯和差價合約（CFD）交易領域非常普遍。平均K線圖通常作為一個內建的「指標」存在，而不是一種圖表類型。

  • 步驟：在圖表視窗中，點擊菜單列的「插入」(Insert) -> 「指標」(Indicators) -> 「自訂」(Custom) 或 「震盪指標」(Oscillators) 或 「趨勢指標」(Trend)，尋找名稱包含「Heikin Ashi」或「平均K線」的選項。點擊它，就可以將平均K線疊加到你原有的K線圖上。有時候它也可能直接是圖表類型的一個選項，可以在圖表上方工具列的圖表類型中找到。

  • 注意：在MT4/MT5中，它通常是以指標的形式疊加，你看到的原始價格K線還會在下面。你可以調整顯示設定，讓原始K線不那麼明顯，或只看平均K線。

• TradingView： 這是一個非常受歡迎的線上圖表平台，功能強大且支援多種金融商品。TradingView直接將平均K線作為一種主要的圖表類型。

  • 步驟：在圖表視窗的上方工具列，找到圖表類型的下拉選單（通常預設是「K線」或「蠟燭圖」Candles）。點擊打開後，你會看到包括「K線」(Candles)、「柱狀圖」(Bars)、「線圖」(Line) 等選項，其中應該就有一個選項是「Heikin Ashi」或「平均K線」。點擊它，當前圖表就會切換顯示為平均K線圖。

  • 優點：TradingView將其獨立作為一種圖表類型，你看起來會更直觀，不會跟傳統K線疊加。

• 其他券商或軟體： 大部分的券商提供的交易軟體或手機App，以及像富途牛牛（Futubull）、WINSMART 這類有圖表分析功能的軟體，通常也會包含平均K線圖。你需要在「圖表類型」或「技術指標」的選單中去尋找名稱為「Heikin Ashi」、「平均K線」、「均線K線」等類似的選項。

設置和使用上的小提示：

• 顏色設定： 大部分平台都允許你自訂平均K線圖上漲和下跌的顏色。為了避免混淆，建議你設定成跟你習慣的顏色一致（例如台灣習慣紅漲綠跌，歐美習慣綠漲紅跌）。

• 時間週期： 平均K線圖可以在任何時間週期下使用（分鐘圖、小時圖、日圖、週圖等）。選擇適合你交易策略的時間週期是關鍵。對於趨勢交易，使用較大的時間週期通常更可靠。

• 與其他指標疊加： 在平均K線圖上疊加移動平均線（如EMA）、或其他你習慣使用的指標（如RSI、MACD等），可以幫助你進行多重確認，但要注意圖表不要疊加太多指標，以免變得雜亂難讀。

• 確認圖表顯示的是平均K線： 有些平台可能名稱不同，或顯示方式略有差異。啟用後，檢查一下圖表是不是呈現連續的、平滑的K線（沒有跳空），以及顏色變化是否符合我們前面說的特性，確認你打開的是正確的圖表類型。

啟用平均K線圖非常簡單，花一點時間在你的交易軟體上找找看吧！一旦找到了，你就可以開始在模擬帳戶中，依照前面提到的分析方法和策略框架進行練習了。

關於平均K線圖的幾個常見問題

在你開始使用平均K線圖時，可能會有一些疑問。這裡整理了幾個新手常問的問題，希望能解答你的困惑：

Q：平均K線圖上的最高價和最低價，是當前時間段的真實最高最低價嗎？

A：不完全是。根據它的計算公式，平均K線的最高價是取「當前時間段的真實最高價」、「當前平均K線的開盤價」和「當前平均K線的收盤價」這三個數值中的最大值。同理，最低價是取這三個數值中的最小值。

Q：平均K線圖上的燭身顏色，是怎麼決定的？是收盤價高於開盤價就綠色嗎？

A：不是傳統K線那樣簡單。平均K線的顏色是比較「當前平均K線的收盤價」與「當前平均K線的開盤價」。

Q：平均K線圖會不會發出錯誤訊號？

A：任何技術分析工具都可能發出錯誤訊號，平均K線圖也不例外。

Q：我可以使用平均K線圖來判斷支撐和壓力位嗎？

A：雖然理論上價格圖表都可以用來判斷支撐壓力，但由於平均K線圖的價格不是真實價格。

Q：平均K線圖適用於所有市場嗎？例如股票、期貨、外匯、加密貨幣？

A：平均K線圖是一種通用的圖表技術，理論上可以應用於任何具有價格數據的市場。

Q：差價合約（CFD）交易可以使用平均K線圖嗎？風險很高嗎？

A：是的，差價合約交易平台通常都會提供平均K線圖作為分析工具。然而，差價合約本身是一種具有高槓桿的金融衍生工具。

平均K線圖適合你嗎？自我評估與練習建議

讀到這裡，你對平均K線圖應該有了比較全面的了解。那麼，這個工具是否適合你呢？這取決於你的交易習慣、性格以及對市場的理解程度。

你可以問問自己這些問題：

• 你是不是覺得傳統K線圖的波動太多，讓你容易感到困惑或焦慮？

• 你的交易風格是否偏向捕捉市場的主要趨勢，而不是追求短線的快速波動？

• 你能夠接受交易訊號可能稍微滯後一些嗎？

• 你是否理解並能接受平均K線圖顯示的價格不是真實成交價的事實？

• 你願意花時間去練習，學習如何將平均K線圖與其他工具結合使用嗎？

如果你的答案偏向「是」，那麼平均K線圖很可能是一個值得你嘗試和學習的工具。它能為你打開一個新的視角，幫助你以更平靜的心態去觀察市場的趨勢。

給你的練習建議：

在使用真實資金交易之前，請務必進行充分的練習。以下是一些建議：

• 開設模擬帳戶： 幾乎所有的交易平台都提供免費的模擬帳戶。

• 在不同時間週期觀察： 在你感興趣的交易品種（例如你關注的股票、指數期貨等）上，切換不同的時間週期（例如日線、4小時、1小時）觀察平均K線圖的表現。

• 嘗試結合其他指標： 在你的模擬帳戶中，嘗試在平均K線圖上疊加移動平均線（EMA）或其他指標。

• 回測歷史數據： 如果你的交易平台支援，可以嘗試在歷史數據上運用平均K線圖和你的策略。

• 從小額資金開始： 如果你決定使用真實資金交易，一開始務必使用非常小的資金。

• 記錄你的交易： 每次使用平均K線圖進行的交易，都記錄下來：為什麼進場、依據是什麼訊號。

學習使用任何新的技術分析工具都需要時間和耐心。不要期望一夜之間就成為交易高手。把這個過程看作是一個學習和探索的旅程。

結語：平均K線圖——你的趨勢好幫手

親愛的投資朋友們，今天我們一起深入了解了平均K線圖（Heikin Ashi）這個獨特的技術分析工具。我們知道了它如何透過平均計算來濾除市場噪音，讓趨勢看起來更平滑；學習了如何根據它的顏色、燭身和影線來判讀市場情緒和趨勢強弱；探討了如何將它與移動平均線等其他指標以及「順大逆小」的交易原則結合，形成更可靠的交易策略。

我們也誠實地討論了它的優點和限制，特別是它顯示價格的「平均」本質和可能存在的滯後性。記住，沒有一個工具是完美的，平均K線圖的最大價值在於它提供了一個清晰的「趨勢視角」，幫助你更容易地識別和跟隨趨勢。它不是要告訴你精確的進出場價格，而是給你一個關於市場方向和動能的「感覺」。

對於剛踏入投資領域的新手來說，平均K線圖是一個很好的入門工具，它能幫助你在資訊爆炸的市場中，快速抓住重點，不再被短期的波動所困擾。

平均K線常見問題（FAQ）

Q： 平均K線圖的計算是如何進行的？

A： 平均K線圖的計算涉及到當前時間段的開盤價、最高價、最低價與收盤價等多個價格點，並結合前一根平均K線的數據進行平滑處理。

Q： 使用平均K線圖進行交易時，需要注意什麼？

A： 必須結合其他指標進行確認，並且做好風險管理，以免因為滯後性錯過最佳交易時機。

Q： 平均K線圖適合所有類型的市場嗎？

A： 理論上平均K線圖可應用於所有具價格數據的市場，但不同市場特性可能會影響其有效性。